盘中机会：农业种植

今日(8月24日)农业板块再度“大出风头”，相关概念股又现飙涨局面。截至发稿，在农业种植板块之中，莫高股份涨停，神农科技、雪榕生物、苏垦农发等多只个股表现突出。

农业农村部种植业管理司副司长刘莉华表示，今年全年粮食生产目标是产量保持在1.3万亿斤以上。今后一段时期，将采取更加有力有效和超常规举措，全力以赴保丰收。秋粮面积大，从南到北覆盖广，主产区要分区分类进行精准指导。黄淮海夏玉米主产区要加强肥水管理，增加粒重，确保丰收到手。

华创证券指出，自给率和库销比双高，主粮安全无虞。不过玉米市场供需错配带动玉米价格及替代品小麦等价格上扬，种植产业链利润或得到明显改善，而粮食安全问题升温或推动作物转基因商业化提速，具备相应布局的种业龙头或将持续受益，建议关注种植产业链投资机会。

天风证券分析，保障粮食安全，核心三个方面：1)推动农业技术进步和推广，加快推进生物育种以提升农业生产效率(重点推荐转基因育种板块，重点推荐：隆平高科+大北农)，推进化肥(重点推荐新洋丰)农药产品升级和效率提升，推广农业生产技术和精细化作业管理等。2)培育新型农业经营主体，加快农业生产经营现代化，推进适度规模经营，发挥农垦的基础作用(关注苏垦农发、北大荒)。3)提升农业生产基础设施，加快建设高标准农田(关注大禹节水)，提高农田生产能力。

关联机会：猪肉

据券商中国称，受益于“二师兄”身价的飙升，上半年A股上市公司养猪大佬们的业绩格外抢眼。上半年多家A股公司忙扩产，加码生猪养殖。当前，受前期南方降水影响，南方地区生猪产能再度去化，高价周期被拉长。8月10日，国家统计局公布数据显示，7月份CPI同比上涨2.7%，涨幅略有扩大。其中，猪肉价格上涨85.7%，影响CPI上涨约2.32个百分点。

世纪证券分析，预计10月生猪价格或创新高。7月，22个省市生猪均价为37.13元/千克，同比上涨100.2%，环比上涨13%，反弹力度远超预期(预测环比增速为1.44%)。本轮猪周期起始于2018年6月，至今已超过26个多月。根据月度最新数据，我们对能繁存栏母猪年化猪肉产能与生猪价格进行回归分析，相关系数为-0.78，相关性环比提升2.5pct，结合国家冻储肉投放及进口猪肉、节假日影响，预计生猪价格10月生猪价格有可能超过40元/公斤，创新高。后期生猪价格将缓慢下降，预计2021年6月之前，22个省市生猪均价将位于30元/公斤之上。

延伸机会：食品饮料

贵州省工业和信息化厅官方网站8月17日发布的消息显示，今年上半年，贵州省白酒产业顶住了疫情防控和经济下行双重压力，实现逆势增长，规模以上白酒企业完成增加值569.14亿元，同比增长7.3%。其中，重点企业增势较好。茅台集团销售收入同比增长12.4%，习酒销售收入同比增长19.26%。国台、金沙、珍酒、钓鱼台销售收入分别增长106%、69%、31.91%、113%。

太平洋证券表示，白酒中报陆续发布，市场对于单二季度的预期也在做合理化下修，龙头标的二季度明确做市场、挺价格，当前库存普遍不高，经销商对中秋的需求均较此前有信心。今年中秋和国庆重叠，预计8月中下旬启动中秋回款备货动作，高端酒预计将率先启动。因此白酒短期由于预期下修带来的股价调整是为较好的布局时点。